东方不败荣登日月神教教主之位，令狐冲也回华山祭拜了定闲定逸两位师太，林平之武功被废之后，已经变成疯傻的状态，仪琳建议令狐冲将他安置在通元谷中，这样日日受到佛光抚照，也好早日洗清他身上的杀孽戾气。令狐冲同意了，他问田伯光的意思，田伯光并无异议。通元谷传来回声，日月神教教主东方不败号召五岳派弟子前去朝阳峰石林相会，各个掌门及弟子已经死在思过崖山上了，为了摸清东方不败的阴谋，令狐冲带着任盈盈之身前往。
朝阳峰，令狐冲告诉东方不败，其他四门的弟子已经死光了，不用再等。任盈盈看着东方不败嚣张跋扈的样子，非常不屑，她质问东方不败为何害她的父亲，东方不败不齿，东方家族断子绝孙完全受任我行所赐，自己处心积虑多年才换来今天的局面，实属应得的。东方不败告诉令狐冲，自己已经将方证大师和冲虚道长灭口了，他们年事已高冥顽不灵，实属该杀。东方不败无耻地告诉令狐冲，因为他们之间以往的交清，就不和他刀光相见了，不如直接将五岳派归入日月神教如何。令狐冲并不妥协，他愿意用比武来分高下。不戒大师前来助阵，东方不败告诉令狐冲，因为他自幼和任盈盈一起长大，也曾受到令狐冲的救命之恩，为了公平起见，给令狐冲一个月的时间修整，届时他们再战！
蓝凤凰藏匿在水中，最终脱险，她带着斗笠来到集镇上，看到一个扶桑国商人在卖各种火铳和火药，她暗地里跟踪商人，这个所谓的商人就是木高峰，他谎称自己姓梅，轻松骗过了蓝凤凰，蓝凤凰接着向他讨教火药的原理。
令狐冲想再次得到风清扬大师的指点，他在华山翻遍了每个角落，依旧没有发现风清扬的影子，令狐冲对一个月之后的应战毫无信心，此事关乎恒山数十名弟子的性命，如今江湖，日月神教的黑暗势力日趋强大，正派弟子大部分都已被害，她是武林正义最后的希望，他倍感身上所承受的担子重大。任盈盈劝他，东方不败故意说出方证大师和冲虚道长被害，恰恰是看出了他心地善良和软弱，之所以给他一个月的时间是让他在无尽的痛苦和自责中沉沦，与其自怨自艾，不如打起精神，努力应战，这样既为死去的冤魂报酬，也灭掉了邪教的力量。最差的结果也就是一死，黄泉路上，她陪他便是。令狐冲感受到一股力量，这次他要和东方不败比武，势在必得。
一个月后，令狐冲和任盈盈到黑木崖与东方不败应战，不戒大师带着恒山众多弟子前去相助，不戒大师带着仪琳等众多恒山弟子先后杀了平一指和日月神教众多弟子，大殿之上，东方不败弑杀成魔，辟邪剑谱原来就是葵花宝典的下部，练就了辟邪剑谱之后，东方不败招招狠毒，田伯光和仪琳以及不戒大师一起相助令狐冲，东方不败一路将令狐冲和任盈盈追杀到悬崖边，他已经练就辟邪剑谱，吸星大法和葵花宝典如今嚣张跋扈，刚愎自用，令狐冲与之对抗稍显艰难，两人用内功相击，迟迟不出胜负。蓝凤凰忽然出现，趁其不备，用两把弯刀刺进了东方不败的后背，东方不败将令狐冲推下悬崖。蓝凤凰靠近东方不败，没有想到东方不败无耻地用断刃刺透了蓝凤凰的胸膛。蓝凤凰含着眼泪，自己朝朝暮暮始终跟随的男人竟然如此狠毒，她看着东方不败，眼睛里噙满泪水，然后抱着东方不败跳下悬崖，引爆了火器。随着山谷中一声巨响，两个人魂飞烟灭。
恒山的钟鼓声震彻山谷，这是仪琳在接任恒山掌门的大典之日，田伯光披上袈裟，为仪琳祈福，不戒大师一家终于团聚。悬崖下的山谷中，任盈盈静坐抚琴，心中怀念和令狐冲之前的幸福瞬间，山谷中恬然安静，清风习习，任盈盈追忆往昔，忽然一阵悠扬的笛声清脆响起，与琴声相得益彰，任盈盈诧异地扭过头，惊喜地看到令狐冲缓缓向自己走来，原来令狐冲没死，他跌入悬崖下面的深潭中终于逃脱一命，青山蓊郁中，令狐冲和任盈盈拥抱在一起。
全剧终
