按照组织的安排，苏楠决定把东西让给山城来的周应群，但眼下林昔却有拿东西换人的念头。凌宏俊认为林昔不是随意变卦的人，他和苏楠均怀疑林昔已经和周应群达成一致，想强行救人。这么做的风险很大，一旦任务失败，东西就会落入敌人之手，苏楠倒是有一个办法。林昔和周应群见面，面对林昔的询问，周应群承认那天去林昔家的两人不是他的人。之所以没说实话，是因为林昔是帮会的人，而朱启文和日本人有生意上的往来。话说清楚后，两人达成合作，周应群负责救人，林昔则需要将东西给他。
翌日，林昔准时准点去跟朱启文见面。周应群的人在闸北扑空之后，周应群本人准确无误找到李云飞被关的地方，将其救出。林昔一拳敌四手，与朱启文的人打了起来。苏楠找到林昔的义父赵涵，请他出面去救林昔。赵涵一出面，朱启文也不敢说什么，任由他带走林昔和李云飞，不过朱启文半是提醒半是警告，东西背后的人，是他们都惹不起的。赵涵不以为意，他说不管林昔捅下多大的篓子，自己都会为他补上。车上，林昔拿出名单，对于名单上有自己这件事，赵涵什么也没说，暂时保管这份重要的东西。赵涵带林昔回家，苏楠也在家中，林昔由此得知，是她将自己单刀赴会的事告诉了义父。
赵涵对苏楠非常满意，有意撮合苏楠和林昔，赵夫人也颇有眼力见，将手镯当做见面礼送给苏楠。晚饭结束，赵涵让林昔送苏楠回家。林昔询问后得知，苏楠知道保险柜里至少有两样东西，一样是提货清单，另一样是爱国商人名单，都是一些捐助过抗日事业的商人。周应群等在林昔家门口，林昔要求他吃碗自家的面，才肯把提货清单给他。林昔的两次询问，让周应群明白保险柜里应该不只有提货清单，所以他吩咐王慕清派人盯着林昔。由于手下没把李云飞看好，引得朱启文大怒，拿着酒瓶子击打手下。
武田秀夫来到，朱启文毫无惧意，他自认为全上海除了自己，没人敢和日本人做这桩买卖。周应群把提单交给邢立宪，哪怕事情不简单，邢立宪考虑到现在租界情况复杂，便叮嘱周应群不要轻举妄动。李云飞没想好和林昔承认错误，但第二天他直接坐在林昔的床前，承认自己去赌了。按照家规，李云飞要剁掉一根手指头，看林昔的样子像是来真的，李云飞没有办法，老实接受，但最后林昔没动手，原来大家都在吓唬他。经过此事，李云飞怕是再也不敢去赌了。
朱启文给赵涵送来请柬，邀请他在老正兴大酒楼吃饭，摆明了是鸿门宴。林昔劝阻义父无果，决定跟他一起去。最近要低调，所以周应群不打算插手。赵涵赴宴，在场的还有武田秀夫。他拒绝和日本人合作，并当着他们的面把名单烧掉。
