夏光奇和唐汉彩来到茶馆，看到伊敏也在，夏光奇猜测假冒的刀客暗杀的地点，就悄悄来到那里埋伏，刀客刚想动手，夏光奇及时出手打落他手里的刀，刀客慌忙逃窜，上了一辆汽车逃走了，夏光奇看到张昆，就把日本人冒充刀客的事告诉他，就带唐汉彩回家了。
山田料定是记者暴露了飓风小队的行踪，而且还是神秘刀客制止了他们的行动。张昆向伊敏发牢骚，如果夏光奇事先通知他，那个假冒的刀客早就落网了，伊敏替夏光奇解释，觉得张昆对他有成见，而且是因为唐汉彩的原因，张昆却矢口否认。夏光奇来找张昆，伊敏直截了当提出让他们俩先解决唐汉彩的问题，否则无法心平气和地合作，夏光奇认为唐汉彩是以伊敏为榜样的，如果想保护唐汉彩的安全，就必须让她变得强大，伊敏也同意夏光奇的想法。
山田想出一个好办法，就向井川做了汇报，井川支持他的决定，山田下一个刺杀的目标是约翰逊，让丁志安的侦缉队负责外围的掩护。李大嘴看到报纸上的文章，他提醒涂怀志要小心安全。
唐六爷也看到报纸上的文章，提醒唐祖光要提防。唐汉彩和同学们上街散发宣传国货的传单，夏光奇不许她离开租界，以免遇到日本人。上海的地下党看到学生们的传单，准备派人和他们联络。
伊敏劝夏光奇成全张昆和唐汉彩的婚事，因为他们两家是世交，而且张昆深爱着唐汉彩，夏光奇也不清楚自己对唐汉彩的感情，正好张昆来了，他们就不再说这些，伊敏要去和约翰逊见面，就先走了，夏光奇劝张昆多了解唐汉彩心里的想法。
伊敏如约来见约翰逊，他特意点了红酒和伊敏一起喝，很快就喝多了，临走，约翰逊约伊敏去他家继续喝酒，约翰逊刚想上车离开，就被人用刀刺伤，伊敏看到山田和丁志安的车从身边驶过，就去向张昆做了汇报，张昆立刻安排巡捕对约翰逊进行24小时保护，他也不明白山田在搞什么鬼。
夏光奇反复想着伊敏的话，他心里很矛盾。水月劝唐汉彩赶紧和张昆把亲事定下来，可唐汉彩一直把他当哥哥，从来没有想过要和他结婚，水月对她好言相劝，还提醒她要珍惜张昆的一往情深。
山田袭击约翰逊的目的，就是逼巡捕房把寻找神秘刀客的任务交给日本人，他就可以对工部局的中国官员下手，铲除中国人在租界的势力，掌控工部局，他下一个目标是工务处处长金维双。井川和山田和约翰逊商量好，由特高课进入租界查找神秘刀客，约翰逊让张昆大力协助他们行动，山田竟然取消巡捕们的夜间巡视，还让他们发现神秘刀客，第一时间向特高课汇报，张昆很不服气。
唐祖光让水月去状元楼向老板核实他定制的桌椅的尺寸和数目，夏光奇主动提出替她去跑一趟，他看到金维双来状元楼定龙凤包间请客，门口竟然有人跟踪金维双，夏光奇立刻把这个消息告诉张昆。
